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¿Qué son las finanzas descentralizadas (DeFi)? ¿Qué son los casos de uso?


Una guía para el mundo de las finanzas descentralizadas (DeFi).

Las finanzas descentralizadas (DeFi) se convirtieron principalmente en una alternativa a las formas tradicionales de financiación. Se volvieron tan poderosos que se convirtieron en una fuerza a tener en cuenta. En esta sección, cubriremos todo lo que necesita saber sobre las finanzas descentralizadas (DeFi).

¿Qué son las finanzas descentralizadas?

Las finanzas descentralizadas (DeFi) son una forma alternativa de financiación en la que los usuarios tienden a permanecer en el anonimato, todas las transacciones son inmutables y transparentes, y utilizan la tecnología blockchain en su beneficio.

Finanzas tradicionales versus finanzas descentralizadas

Las finanzas tradicionales existen desde hace miles de años y se han convertido en el sistema financiero moderno. Teniendo inicialmente actividades de préstamo, con el tiempo evolucionó a pólizas, cambio de divisas, banca privada, banca de inversión, banca comercial, gestión de activos y banca central. Incluso con todos los avances con las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) y los Principios de Contabilidad Generalmente Contables (PCGA), estos problemas afectan a las finanzas con diversas ineficiencias, como la falta de transparencia, procesos rígidos, un alto porcentaje de población no bancarizada y falta de inclusión. Algunos.

Falta de transparencia

A pesar de que los organismos reguladores, las NIIF y los PCGA exigen registros transparentes para los inversores, los accionistas y para que los vea todo el público, desafortunadamente, vemos muchos fraudes contables y errores de información por parte de las empresas para impresionar a sus accionistas. Más aún, algunas empresas trabajan con instituciones reguladoras y avanzan en este paso con la ayuda del gobierno, especialmente en los países en desarrollo. Y como la crisis financiera de 2008 mostró que la mayoría de las instituciones financieras y los promotores inmobiliarios no eran financieramente estables como parecía y condujo a un efecto en cascada en la infraestructura financiera global. La crisis se volvió tan grave que incluso los principales bancos enfrentaron pérdidas crecientes y los gobiernos de todo el mundo tuvieron que rescatarlos.

Procesos Rígidos

Los sistemas financieros modernos requieren un proceso largo y rígido para sus clientes. Ya sean clientes individuales o comerciales, necesitan presentar documentos, identificarse y firmar muchos documentos solo para tener una cuenta bancaria y comenzar a realizar transacciones a nivel mundial. Además, para obtener crédito, las personas necesitan puntajes crediticios y estados financieros para calificar para el crédito, y las instituciones financieras pueden rechazar la solicitud y no permitir el crédito si no proporcionan los documentos necesarios, y el proceso es lento.

Población no bancarizada

Incluso con todo el desarrollo tecnológico relacionado con la verificación de identidad, todavía hay un gran porcentaje de la población no bancarizada por varias razones. Aunque la mayor parte de la población no bancarizada se concentra en Asia, los países de América Latina tienen el porcentaje más alto cuando se analiza la población.

Falta de inclusión

Las instituciones financieras pueden excluir a algunos grupos de personas sobre la base de las regulaciones gubernamentales, la falta de prueba de documentación y las restricciones geográficas son algunos de los obstáculos que afectan a las poblaciones no bancarizadas. Incluso si los gobiernos toman las medidas que pueden y algunas tienen éxito, todavía hay problemas con la inclusión. Especialmente cuando los principales estados imponen sanciones a varios países, la mayoría de las instituciones y gobiernos están obligados a cumplir. Teniendo en cuenta que el gobierno y las instituciones rusas fueron expulsados de la red SWIFT, el gobierno y las instituciones rusas fueron suspendidos y sus cuentas extranjeras congeladas. Teniendo en cuenta la influencia de los principales gobiernos, el problema de la inclusión aún no se ha resuelto.

Ineficiencias en las Transacciones Internacionales

Se sabe que las transacciones internacionales son lentas y engorrosas. Aunque la red SWIFT mejoró la velocidad de las transacciones, la complejidad de las transacciones requiere al menos unos días, incluso semanas, en algunos casos extremos. Más aún, los bancos de todo el mundo deben abrir sus cuentas en los EE. UU. y luego transferir la suma a otros clientes en todo el mundo, lo que encarece el proceso.

Centralización

Se sabe que las instituciones financieras, al igual que las instituciones tradicionales, están centralizadas. Los altos ejecutivos tienden a tomar decisiones y aplicarlas a los rangos inferiores. Más aún, su infraestructura tiende a ser centralizada, y concentran todos sus medios (comerciales y técnicos) en un solo lado. Teniendo en cuenta algunos casos en los que las instituciones financieras tuvieron que cerrar sus operaciones debido a diversas dificultades técnicas, muchas personas tuvieron dificultades para comunicarse con sus servicios. En un caso, el banco turco Akbank sufrió un bloqueo de la base de datos y todos sus servidores se cerraron durante 43 horas, lo que provocó reclamos de un ataque cibernético. Pero después, los ejecutivos de Akbank explicaron la situación como un colapso de la base de datos, lo que convirtió al colapso en uno de los más prolongados de la historia.

¿Cuáles son los atributos de las finanzas descentralizadas?

Transparencia

Se sabe que la transparencia es la característica más importante de las finanzas descentralizadas. Debido a que todas las transacciones se registran en la cadena de bloques, otros pueden ver cada registro en una infraestructura DeFi a través de nodos o exploradores de bloques. Teniendo en cuenta que la transparencia es un tema importante en las finanzas, DeFi brinda transparencia a todas las partes interesadas y a otras personas por igual.

Inclusión

DeFi brinda inclusión a todas las personas en todo el mundo, independientemente de la geografía. Si bien la infraestructura financiera moderna excluye a varios grupos de personas por varias razones, para ingresar a DeFi, necesita una billetera criptográfica y algunos fondos para interactuar con el sistema, lo que lo hace inclusivo en todo el mundo.

Velocidad

Si bien las transacciones internacionales tienden a demorar al menos unos días, las transacciones en la cadena de bloques generalmente demoran segundos o, en el peor de los casos, solo se necesitan horas para finalizar y registrar la transacción. Teniendo en cuenta que DeFi es mucho más rápido que la infraestructura financiera tradicional, las transacciones transfronterizas serían mucho más rápidas.

Anonimato

Debido a que se sabe que las cadenas de bloques son anónimas, las personas pueden ocultar sus identidades utilizando direcciones de billetera. Si bien todas sus transacciones se pueden rastrear a través de varios medios, la identidad del propietario de la billetera es bastante difícil de encontrar. Aunque se implementan varias medidas para encontrar la dirección del propietario de la billetera, aún es difícil encontrar al propietario de la dirección de la billetera a menos que el propietario lo especifique.

programabilidad

Una de las características más importantes de DeFi es el hecho de que otras personas pueden programarlo. Ya sea desarrollo de código abierto por protocolos u otros creando sus tokens o su infraestructura desde cero. Si a la comunidad no le gusta una de las aplicaciones, se puede crear la misma aplicación con mejores características para el beneficio de la comunidad. Además, los contratos inteligentes permiten el desarrollo abierto y eliminan la necesidad de molestias innecesarias.

sin permiso

Debido a su naturaleza inclusiva, participar en DeFi es bastante fácil. Un dispositivo móvil, una billetera criptográfica y fondos son en su mayoría suficientes para participar en el ecosistema. Aunque algunos protocolos restringen la participación de los usuarios con varios medios, aún es mucho más fácil participar que las finanzas tradicionales y a la mayoría de las aplicaciones no les importaría a menos que su billetera esté en la lista negra.

Inmutabilidad

En la cadena de bloques, todos los registros de transacciones se registran y no pueden cambiar. Si bien es posible cambiar los registros en teoría (ataque del 51 %), requiere tales recursos que simplemente no vale la pena piratear la cadena de bloques en la mayoría de los casos. A medida que blockchain crece para tener una cadena más larga, una cadena más larga es más confiable y todas las cadenas deben cambiarse. Debido a la estructura de la cadena de bloques, no se pueden cambiar todos los registros una vez finalizada la transacción.

interoperabilidad

Es posible conectar un protocolo DeFi a otra cadena mediante puentes. Si bien muchas aplicaciones funcionan con éxito en otras redes debido a las mejoras en la infraestructura del puente, muchas aplicaciones no funcionan con varias cadenas de bloques. Sin embargo, dado que la mayoría de las instituciones financieras no son interoperables, su infraestructura tiende a estar separada entre sí, lo que dificulta mucho más las transacciones si se tiene en cuenta que también poseen funciones de custodia. Debido a que DeFi permite la custodia de fondos a sus usuarios, también es posible trabajar con una arquitectura interoperable.

sin custodia

En DeFi, usted posee sus propios activos en lugar de una institución financiera. Debido a que usted tiene control sobre sus activos, los usuarios deben prestar atención a sus activos y no permitir que les roben sus fondos por varias razones.

¿Cómo funcionan las finanzas descentralizadas?

Al igual que con todas las aplicaciones basadas en blockchain, DeFi funciona en blockchain y contratos inteligentes. Debido a que los contratos inteligentes brindan programabilidad y automatización donde no era posible hasta tal punto, se anula la necesidad de intermediarios y ahorra más costos y tiempo al aumentar la velocidad. Aún más, el acceso abierto y gratuito con anonimato es útil independientemente de la geografía, lo que dificulta que varias jurisdicciones lo manipulen o prohíban.

¿Qué problemas resuelve DeFi?

Las finanzas descentralizadas resuelven la mayoría de los problemas del sistema financiero moderno. Aunque la mayoría de las instituciones financieras intentan resolver estos problemas y los gobiernos están más inclinados a resolverlos en la medida de lo posible, quedan algunos problemas que no se pueden resolver y es costoso para la mayoría de las instituciones financieras resolverlos. Pero DeFi permite que todos los problemas de las finanzas tradicionales se resuelvan en nombre de las personas.

¿Qué son los Protocolos DeFi?

Intercambios descentralizados (DEX)

Los intercambios descentralizados son las primeras aplicaciones de DeFi, ya que los tokens se convirtieron en una plataforma para negociar. Si bien son bastante fáciles de usar al conectar una billetera y realizar transacciones en la cadena de bloques, tienden a tener comisiones y deslizamientos más altos en comparación con los intercambios de cifrado tradicionales. Como resultado, se logró una inclusión financiera más amplia y su evolución condujo a que todo un ecosistema se beneficiara de fuentes alternativas.

Plataformas de lanzamiento

Las plataformas de lanzamiento se hicieron populares entre los proyectos para recaudar los fondos necesarios para tener éxito. Si bien la mayoría de los proyectos fracasan debido a la falta de financiación, algunos proyectos establecidos obtendrían crowdsourcing a través de plataformas de lanzamiento, obteniendo una fuente alternativa que no era posible donde los capitalistas de riesgo o las instituciones financieras tendrían que aparecer. A medida que se convirtieron en una fuente atractiva para aumentar los ingresos, se convirtieron en un punto de acceso para que los proyectos y los inversionistas acumularan ingresos adicionales y retornos para los inversionistas potenciales.

Préstamo

Después de que los DEX comenzaron a aparecer en el espacio, los protocolos de préstamo se convirtieron en una parte integral del ecosistema DeFi. Su protagonismo permitió un medio alternativo y más seguro de endeudamiento. Incluso si las instituciones financieras tradicionales toman medidas para minimizar su riesgo crediticio, es posible que no realicen las evaluaciones o no las realicen en absoluto por diversas razones. Debido a que los protocolos de préstamo requieren un cierto porcentaje de garantía en primer lugar para los prestatarios, la falta de pago de la deuda se minimizaría aún más y su posición se liquidaría y tendrían que pagar una multa y una comisión por el servicio. Más aún, su naturaleza algorítmica permite la ejecución automatizada donde no es posible en las funciones de préstamo tradicionales.

Seguro

El seguro es una de las funciones que están disponibles para DeFi. Si bien los seguros en sí juegan un papel vital en la economía global, se sabe que el proceso es lento y las compañías de seguros y reaseguros enfrentan altos riesgos y estructuras complejas donde la innovación sería casi imposible. Y considerando los altos riesgos asociados con DeFi, las compañías de seguros tenderían a mantenerse alejadas de los daños, surgieron protocolos como Nexus Mutual, y la comunidad permitiría saber si el incidente valdría la pena cubrir las pérdidas. Pero a medida que surgen protocolos como Nexus Mutual e incluso los principales intercambios de cifrado se aseguran contra diversos riesgos, eliminando procesos complicados y la comunidad contribuiría con sus fondos.

Derivados

Los derivados son una parte importante de las finanzas tradicionales, y son importantes con sus diversos instrumentos. Trabajando de manera similar a sus contrapartes tradicionales, se convirtieron en una parte importante del ecosistema. Al tener los mismos instrumentos, los derivados en DeFi no están muy regulados, no han madurado y el desarrollo de código abierto permitió la creación de muchos productos. Si bien se utilizan criptoactivos en estos intercambios, se crearon varios productos sin supervisión y funcionan con la comunidad.

¿Cuáles son sus pensamientos sobre las finanzas descentralizadas? ¿Qué problemas resuelven las finanzas descentralizadas que no mencionamos? ¿Utilizó aplicaciones DeFi? Si lo hizo, ¿cómo encontró su uso? Comparta sus pensamientos, comentarios y experiencias en la sección de comentarios a continuación.

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